UGT Telefónica

EVOLUCIÓN DEL PLAN DE PENSIONES-EMPLEO FEBRERO 2024

A continuación, os ofrecemos la evolución del Plan de Pensiones-Empleo Telyco, análisis del mercado (Fonditel y CPPs) y las principales características de nuestro plan.

Fuente Fonditel:

El mes de febrero ha sido continuista. La renta variable se ha comportado positivamente este mes de febrero, destacando las subidas en el mercado chino. Por su parte la renta fija, se ha comportado muy en negativo, consecuencia de las subidas en los TIRes. (en nuestra cartera estamos largos de duración en renta fija vía gobiernos). Por su parte, las commodities como el petróleo, han recuperado un poco su valor, las inversiones alternativas también han contribuido positivamente a la cartera, junto con la tesorería. El mix en nuestra cartera de la renta fija-variable ha sido positivo, porque el incremento de la renta variable ha sido superior.

Este año, ha vuelto la correlación inversa en los mercados entre renta fija y variable. La rentabilidad de nuestro plan de pensiones ha sido de un 0,47% en febrero.

TIR (tasa interna de rendimiento, como las TAES de las hipotecas, pero para la renta fija, sirve para comparar rentabilidades de distintas emisiones de renta fija).

En cuanto al escenario de mercado, continuamos con el optimismo, aunque el conjunto global de los datos se estanca. Las expectativas de bajadas de tipos de interés se afianzan en torno a junio, China sube su objetivo de crecimiento. En Europa estamos más cerca de nuestro objetivo de inflación que, está en función del comportamiento de los servicios, la demanda y el empleo. Por su parte los activo de riesgo, descuentan un escenario muy favorable, concentrándose el mercado en pocas compañías.

Fuente CPPS

Seguimos disfrutando de una gran complacencia en el mercado a pesar de las incertidumbres que venimos comentando en los últimos meses, como los conflictos bélicos o el control de la inflación. La volatilidad sigue en niveles históricamente bajos. Solo el oro, activo refugio por excelencia, genera algo de incertidumbre, al situarse cerca de máximos históricos.

Las estadísticas apuntan que los años electorales son alcistas, y este año tenemos elecciones presidenciales en USA y al parlamento europeo. Los gobiernos intentan revalidar sus cargos y ello implica un mayor estímulo económico. La cuestión es que parte está ya descontada por el mercado, que lleva varios meses muy alcista. La renta fija ya ha empezado a corregir parte del rally del 2023 y la renta variable en algún momento hará lo propio, ya que los mercados no acostumbran a subir en línea recta.

Características del Plan de Pensiones-Empleo Telyco

El Plan de Pensiones-Empleo de Telyco se gestiona por Fonditel, empresa del Grupo Telefónica; nuestro plan está englobado dentro de Fonditel B, plan de pensiones multiplán, junto a otros 23 planes. Estructurándose en una cartera defensiva y muy diversificada. Se trata de un sistema contributivo de aportaciones obligatorias: los partícipes están obligados a aportar cada mes un 1,5% de su salario fijo bruto anual y el promotor (la empresa) otro 1,5%, en total un 3%. También se pueden hacer aportaciones voluntarias por parte de los partícipes, que no obligan, en ningún caso al promotor, y que en el caso de Telyco son a partir de 60€. Los resultados del PPE de Telyco en el mes de enero, se recogen en la siguiente tabla.

Para ser partícipe de este beneficio social, que UGT apoya, hay que rellenar el boletín de adhesión que se puede encontrar en la página de www.ugt-telyco.org o solicitarlo al buzón beneficios sociales.

El otro beneficio, es el diferimiento fiscal por la desgravación de las aportaciones en el IRPF, hasta un límite anual de 1500€ anuales, en el caso de planes de pensiones individuales y hasta otros 8500€ adicionales para planes de pensiones de empleo (los que fomentan las empresas), siempre y cuando se den determinadas circunstancias.

A través de la app de Fonditel, (empresa gestora del Fondo) se puede hacer un seguimiento de las aportaciones realizadas y los derechos consolidados del Plan.